كيف تختار الوسيط خارج البورصة: سبعة أهم أسماء في سوق OTC للعملات المشفرة

كثير من كبار المستثمرين في العملات المشفرة ينتقلون إلى التجارة خارج البورصة وخصوصاً الآن على خلفية الاختراقات المستمرة للبورصات. نحدث ما هي أفضلية الوسطاء خارج البورصة وأية شركات لحقت أن تبدي نفسها من جهة الفضول في عالم العملات المشفرة.

المهمة الأساسية للوسطاء خارج البورصات (OTC) هو توفير السيولة "للحيتان" أي المستثمرين الأثرياء ذات حافظة البيتكوينات بقيمة لا تقل عن 100 ألف دولار. على كل حال عدد أصحاب الملايين بالبيتكوين – الذي يعرضون صفقات من هذا الحجم – قليل نسبياً، ويستهدف الوسطاء اليوم عملاء من الطراز الجديد ألا وهم المستثمرون من الشركات.

في العام الماضي بفضل نجاح العملات المشفرة بدأ المستثمرون من الشركات – أي صناديق التحوط بالعملة المشفرة وصناديق العملة التقليدية بل وحتى بعض صناديق الاستثمار المشتركة يخرجون بالتدريج إلى هذه السوق.

رغم أنه ظهر الكثير من الناس الذين يسمون أنفسهم بالوسطاء الخاصين ذات اختصاص في العملات المشفرة في شبكات التواصل الاجتماعي إلا أن القليل منهم أفلح في البرهان على مهارته، و سنتكلم عن هذه الشركات بالذات.

تم تأسيس هذه الشركة البريطانية الوسيطة والاستشارية المتخصصة بالبيتكوينات في عام 2014، وهي تمثل سيولة البيتكوين للمستثمرين البريطانيين الأثرياء الخاصين ومن الشركات.

لا تقبض BitStocks العمولة على الخدمة وإنما تأخذ حصة من الرهانات. ومع ذلك بخلاف خدمات الوساطة "النقية" الأخرى تقدم BitStocks للعملاء خدمات استشارة السوق التي تكلف 25% من الدخل الناتج عن العمليات المربحة.

اليوم لا تخضع BitStocks للتنظيم وذلك لأن البيتكوين يعتبر في بريطانيا "مالاً خاصاً" وهذا يعني أن النشاط من هذا النوع لا يحتاج إلى ترخيص.

Circle Trade هو قسم خدمات الوساطة خارج البورصة من لدن شركة Circle المالية الناشئة التي قبضت استثمارات من مصرف Goldman Sachs. يقدم Circle Trade خدمات الوسيط الخاص في تجارة الأصول المشفرة للأشخاص العاديين الأثرياء والمستثمرين من الشركات ذات تداولات محتملة 2 مليار دولار في الشهر.

يفيد منشور Business Insider أن الشركة قد زادت منذ فترة حجم "بطاقة الدخول" من 250 ألف إلى 500 ألف دولار عند الصفقة المتوسطة حوالي 1 مليون دولار، وحسبما قال المدير العام لـ Circleجيريمي ألاير بعض الصفقات تزيد عن 100 مليون.

تم تأسيس شركة Cumberland Mining وهي شركة فرعية من DRW Holdings في عام 2014 وهي كذلك أثبتت نفسها كونها تتزعم سوق خدمات الوساطة لدى البيتكوين.

إنها شركة من شيكاغو فتحت منذ فترة مكاتبها في أوروبا وآسيا، وتوفر السيولة في الأصول الرقمية الشهيرة للمستثمرين الأثرياء سواء الخاصين منهم أو من الشركات، وكذلك تمنحهم إمكانية المشاركة في ICO.

يبلغ الحجم الأدنى من الصفقة 100 ألف دولار، أما الرسوم التجارية منضمة إلى الانتشار بين البيع والشراء.

يحتمل أن شركة Genesis Global Trading النيويوركية هي أشهر وسيط البيتكوين. قبضت الشركة استثماراتها من القسم التجاري الأسبق لدى SecondMarket وتتبع للشركة الاستثمارية القدوة Digital Currency Group التي تختص باستثمارات البلوكشين.

شغلت Genesis Trading خدمة الوساطة منذ عام 2013، وبما أنها جزء من Currency Group باتت واحدة من أكبر اللاعبين نفوذاً في العالم.

تبلغ أصغر "بطاقة الدخول" 25 ألف دولار وليس ثمة نسبة العمولة الثابتة هنا، ذلك لأن Genesis Trading تضم مدفوعات خدماتها إلى الانتشار المحسوب من قبل XBX Bitcoin Index.

تقدم IBC Group خدمة الوساطة خارج البورصة حيث يجوز للأشخاص العاديين الأثرياء والمؤسسات الثرية نيل الوصول إلى سيولة البيتكوين دون مشاركة مراكز تبديل العملة.

وفقاً لموقع الشركة "تساعد IBC المستثمرين في تحويل المال من العملة التقليدية إلى العملة المشفرة بواسطة المعاملات الآمنة وغير العامة عبر شبكة مرنة من القنوات. كما ويجوز التوريد الشخصي لمحفظة Trezor".

تم تشغيل بورصة العملات المشفرة itBit النيويوركية عام 2013، كما وتقدم هذه البورصة خدمة الوساطة خارج البورصة من أجل خدمة كبار المستثمرين.

يبلغ الحجم الأدنى من المعاملة 25 بيتكوين، ويجبى على كل معاملة مدفوع قدره 0,1%. وفقاً لموقع الشركة تعمل خدمة الوساطة لدى itBit في أكثر من 100 دولة، وعند ذلك تطابق البورصة القانون المنظم لولاية نيويورك الأمريكية تماماً.

شركة Jump Trading من شيكاغو هي خدمة الوساطة الجديدة نسبياً للمستثمرين الذين يفضلون إجراء صفقات خارج البورصات.

صممت هذه الشركة الناشئة الوسيطة واجهة كتابية للمستثمرين الذي يجوز بواسطته إجراء صفقات عبر قناة محمية، وهذا بخلاف الحالات حين يحتاج إلى العمل عبر منصات تبادل الرسائل القصيرة مثل Skype.

يتم تنظيم المستثمرين من الشركات من قبل الحكومة لذا يتوجب عليهم الالتزام بالعديد من المتطلبات. تجارة الأصول الرقمية عبر مراكز التبديل الخطرة (وغالباً ما تنوجد في بلد آخر) مخاطرة غير مقبولة لهم قط لذا يفضلون الالتجاء إلى شركات الوساطة المعروفة لإجراء الصفقات.

يمثل الوسطاء بمثابة حلقة وصل وعلى وجه الخصوص يوفرون الالتزام بقواعد تحديد الهوية العملاء لكل الشركاء، ما يخفض كثيراً من احتمال الاحتيال.

عدا ذلك في هذا الحال من أجل إجراء الصفقة سيضطر المستثمر إلى خزن المال في غير حسابه ، وهذا أن يعني أن خطر فقدان المال في نتيجة الاختراق يصبح أخفض بكثير. قال ممثل الوساطة خارج البورصة الذي فضل عدم الكشف عن اسمه في مقابلة مع وكالة Reuters ما يلي:

وأخيراً يقبض المستثمر الكبير عبر الوسيط قيمة مربحة أكثر مما هي في البورصة وذلك لأنه حالما يظهر في دفتر طلبات البورصة مقترح كبير بخصوص البيع يبدأ سعر البيتكوين بالانخفاض.

وهكذا فإن سوق الصفقات خارج البورصة تتمتع بقدرة النمو بصدد تزايد عدد المستثمرين من الشركات، إذ انهم ينتظرون نفس الخدمة التي كانوا يتلقونها في الأسواق المالية التقليدية.